硬刚！水泥行业开启“混战”模式！

水泥内参了解到，近日业内传出，海螺水泥2023年上半年全区域盈利的消息，作为水泥行业的“赚钱王“，一直以来都是很多水泥厂的方向标。

业内了解海螺水泥“打法”的企业都知道，“市场份额领先策略”、“成本领先优势”是海螺水泥稳住行业地位的不二法宝。而海螺水泥式“打法”引来众多“低成本优势”的企业前来“参战”，红狮水泥就是其中之一。

纵观这几年的价格战，去年5月，四川地区红狮水泥和海螺水泥进行争夺战；同年6月，东安（永州）红狮和祁阳海螺起头，江华海螺和莲花红狮随之跟进，价格战从湖南地区蔓延至广西地区；今年7月，广西地区红狮水泥和海螺水泥再次“开战”引发周边市场震动......

红狮水泥之所以能跟海螺“硬刚”？究其原因，不外乎红狮水泥近几年新建线多，同样拥有“低成本”优势。

新建线集中点火 

华南、西南成“战火”中心

据不完全统计，近五年，全国新增水泥熟料总产能11557.5万吨，其中，广西、贵州、云南、江西四地新增产能分别为2418万吨、1484.9万吨、971万吨、889.7万吨，总计占比约为49.9%。

根据各地最新发布的水泥熟料生产线清单显示，广西、贵州、云南、江西四地近5年新建或在建熟料线共55条，其中，所属红狮水泥有9条、所属南方水泥有6条，二者总计占比约三成。

由于新建线较多，加上产能集中度、产能利用率较低，使得广西、贵州、云南、江西等地成为近两年价格战相对激烈的地区。

云南区域，由于红狮水泥、南方水泥等企业新建线较多，且成本优势并不在海螺水泥之下。为了争夺市场份额，企业多以“提高产量”来控制市场话语权，导致区域内错峰停窑不能协同，而在“淡季”来临之际，库存压力又导致“价格战”频发。

一个区域协同破裂，必定会波及到其周边市场。此前有云南地区贸易商表示，“新投产的几家生产线，竞争实力较强，对于区域内及周边市场影响较大。”四川地区有企业表示，“某水泥厂不讲武德，跨省低价销售，抢客户。”

广西区域，近两年来广西水泥的市场竞争尤为激烈，2022年广西水泥一度爆发严酷的市场竞争，水泥出厂价格曾跌至180元/吨左右，部分厂家高标号水泥亏本30元/吨出售，全年水泥价格震荡下行，大部分厂家年利润下降超过六成。据了解，当前广西P.O42.5散装水泥已经跌到200元/吨左右。

同时，由于库存高位，企业不得不将库存压力向外转移，在广东肇庆鼎湖区和佛山三水区交汇处，常有广西船舶停靠等待着去往珠三角区域。而由于广西地区大批水泥进入，将本就是“淡季”的广东市场拉至深渊。有广东经销商不禁感叹“做了十多年的水泥业务，今年感觉特别难。”

协同破裂 

下半年份额争夺战更加激烈

近日，山东召开水泥熟料企业7月份错峰生产工作调度会，会议要求，7月份因各种理由没有错峰够的企业要完成错峰任务。

贵州省对贵州超宇水泥有限公司、贵州省博宏实业有限责任公司水泥分公司、贵州水城瑞安水泥有限公司、华新贵州顶效特种水泥有限公司、贵州昊龙胜境建材有限责任公司一季度未完成错峰生产计划天数和二季度未按要求报送错峰生产计划的五户水泥企业进行约谈。

辽宁地区因某大型水泥集团企业没有按时上报错峰停窑时间表，且多次沟通后依然未果，使得此次区域错峰停窑时间暂缓，企业协同宣告失败。

据水泥内参了解，为争夺市场份额，企业协同破裂的同时，或已传导至区域之间。当前，区域间协同也有破裂迹象。

以山西为例，2023年5月山西熟料产量369.66万吨，同比下降30%，1~5月累计熟料产量896.71万吨，下降28.29%；5月份全省水泥产量513.5万吨，同比下降11.3%，1~5月累计水泥产量1572.2万吨，同比下降4.5%。

据了解，2023年上半年山西水泥市场存在的主要问题是：市场需求明显下降，同比下降30%以上；省界交界水泥市场受量、价冲击，效益下滑严重；价格和销量下降明显，去年以来山西水泥出省外销量大幅减少。

除山西外，河北、山东、东北、华东等地区间协同破裂也或将“引爆”当地及周边区域市场。短期看，水泥行业的“市场份额争夺战”不会结束。相比新建线的“低成本”优势，区域内“老旧伤残”的水泥企业已无竞争优势，“苦日子”或许已经来了。